我国证券投资基金的量化评价体系研究

发布时间：2024-03-23 17:33

　　一般来说，基金的评价方法包括定性分析与定量分析，指标构成包括描述性指标与比较性指标。本文在借鉴国外相对成熟的证券投资基金评价方法的基础上，结合我国基金市场的现状和特点，评析了国内学者目前在该领域的研究状况，并构建了量化的比较性评价体系，用于综合评价我国证券投资基金的表现，从而使评价的结果更简洁、更直观、更客观。 通过评析目前我国的基金评价方法，我们发现：定量方面的研究大多是直接引进国外理论成果或对基金某一方面的表现提出评价方法；实证分析主要是对基金的某个方面进行零散的评价，且研究时期短，评价的有效性有限；实践运用中的评价指标体系往往过于复杂，仅适合于作为专业的和专项的分析材料，在作为综合评价指标并进行比较时，其实用性非常有限。 所以，本文通过以下几个方面的工作，试图弥补现有的评价研究中存在的不足。 首先，对国外理论界经典成型的、以及前沿的基金评价指标和评价方法进行了详细的分析，并结合我国的基金市场状况，选取了可以衡量基金收益、稳定性、下跌风险、股票选择能力、时机选择能力等量化指标；其次，根据我国基金分析的需要，采用了诸如基金交易价格、换手率等二级市场表现指标；然...

【文章页数】：48 页

【学位级别】：硕士

【文章目录】：
摘要
第一章 引言
    一、 建立我国基金评价体系的必要性
    二、 国内外研究综述
    三、 本文研究的主要内容和解决的主要问题
第二章 国外基金评价理论与实践
    一、 单因素基金评价模型
    二、 现代多因素评价模型
    三、 评价指标在实践运用中存在的问题
第三章 我国基金评价中的定量分析
    一、 传统评价指标
    二、 最新评价方法
    三、 实践中的评价体系
    四、 对我国目前基金评价系统的分析与总结
第四章 我国量化的基金评价体系的构建
    一、 构造我国基金评价系统的原则
    二、 我国基金评价模型的建立
    三、 相关指标的稳定性分析
    四、 我国量化的基金评价体系的构成
第五章 我国基金综合评价的实证分析
    一、 参与评价的基金的样本选取
    二、 相关初始指标的计算
    三、 对初始指标的因子分析
    四、 结论
参考文献
在校期间发表的学术论文
附录
致谢



本文编号：3936247