我国保险投资组合风险管理:基于VaR的研究

发布时间：2017-08-31 23:04

  本文关键词：我国保险投资组合风险管理:基于VaR的研究

  更多相关文章： 保险资金运用 VaR 投资组合

【摘要】：目前我国保险资金的投资渠道狭窄,即便是已经拓宽了投资范围,仍然存在投资收益不稳定等问题。从根本上看,安全性是保险资金投资的最重要的考量因素。基于此,可以运用VaR研究方法来管控保险资金的投资风险。VaR分为国债VaR、企业债VaR、证券投资类基金VaR、股票VaR和不动产VaR。在选择保险资金投资渠道时,国债和银行存款与市场利率呈正相关关系,股票、基金和不动产呈负相关关系。在进行有效的投资组合时,必须考虑不同投资渠道带来的不同收益与绩效,此时可以运用RAROC方法进行绩效评估。整体而言,面对我国保险资金运用效率低、风险大的现实情况,充分运用VaR对投资风险进行有效管控,是今后我国保险资金投资的必要手段。
【作者单位】： 中南财经政法大学金融学院;中国人民银行郑州中心支行;
【关键词】： 保险资金运用 VaR 投资组合
【分类号】：F840.4;F224
【正文快照】： 改革开放以来,我国保险业取得了长足的发展。无论是保费收入、保险业总资产还是保险资金运用余额均呈现出明显上升的趋势,截至2014年12月31日,国内保险业的总资产已高达9.8567万亿元人民币,其中保险资金运用余额达到8.2386万亿元人民币,相比2013年的7.6823万亿元,增长了7.17%,

【相似文献】

中国期刊全文数据库 前10条

1 刘树枫;保险资金运用的对策建议[J];统计与决策;2003年05期

2 沈清涛,孙建龙,周生;保险资金运用问题初探[J];黑龙江金融;2003年05期

3 陈秋红;浅谈拓宽保险资金运用的必要性[J];辽宁经济;2003年06期

4 王晓明 ,贾鹏;我国保险资金运用面临的风险及对策[J];黑龙江对外经贸;2004年05期

5 王小平;加强保险资金运用的监管[J];中国金融;2004年15期

6 潘国臣,景巧玲;提高保险资金运用水平的途径[J];财经科学;2004年S1期

7 黄桃源;从根本上提高保险资金运用水平[J];金融信息参考;2004年10期

8 周茜;我国保险资金运用及风险分析[J];中南民族大学学报(人文社会科学版);2005年S1期

9 刘波;;我国保险资金运用及风险分析[J];金融经济;2007年10期

10 石磊;;发达国家保险资金运用的比较研究[J];黑龙江对外经贸;2007年06期

中国重要会议论文全文数据库 前7条

1 王卫国;;论我国保险资金运用法律监管的缺陷及完善[A];中国商法年刊（2008）：金融法制的现代化[C];2008年

2 刘洋;;强化保险资金管理 提高保险经济效益——从保险法律制度变迁谈起[A];中国保险学会首届学术年会论文集[C];2009年

3 车银瑜;;我国资本市场对保险资金运用效应分析[A];山东省保险学会2010年“转变发展方式·促进保险强省建设”征文颁奖仪式暨保险学术报告会论文集[C];2011年

4 黎宗剑;刘琪;曾祥;;发达国家保险资金运用的经验与启示[A];全面深化改革:战略思考与路径选择——北大赛瑟(CCISSR)论坛文集·2014[C];2014年

5 黎晨曦;胡改琴;;我国保险资金最优投资比例的风险控制[A];保险、金融与经济周期——北大赛瑟（CCISSR）论坛文集·2010[C];2010年

6 刘经纶;;保险资产管理公司发展展望[A];经济发展与社会和谐：保险与社会保障的角色——北大CCISSR论坛文集·2004[C];2004年

7 李薇;;后金融危机时期我国寿险投资环境分析及风险防范[A];中国保险学会学术年会入选文集2011（理论卷）[C];2011年

中国重要报纸全文数据库 前10条

1 记者谢悦 李蔚;完善保险资金运用监管制度[N];中国证券报;2003年

2 俞燕;保险资金运用余额已达1.34万亿元[N];第一财经日报;2005年

3 吴恩沅;保险资金运用重在防范风险[N];光明日报;2005年

4 柏晶伟;吴晓求：保险资金运用存在问题[N];中国经济时报;2004年

5 黄桃源;保监会出台《保险资金运用风险控制指引》[N];金融时报;2004年

6 夏庆军;吴定富：强化保险资金运用机制建立和完善[N];金融时报;2005年

7 记者 夏庆军;保险资金运用防风险能力提高[N];金融时报;2005年

8 杨颖;保险资金运用的风险分析及管理（完）[N];中国劳动保障报;2002年

9 记者李丽辉;保险资金运用亟待加强[N];人民日报;2003年

10 卢晓平;中金提出保险资金运用未来五年规划[N];上海证券报;2005年

中国博士学位论文全文数据库 前6条

1 杨攀勇;保险资金运用的风险管理与控制问题研究[D];天津大学;2007年

2 张启文;保险资金运用问题研究[D];东北农业大学;2003年

3 李亚敏;我国保险资金运用问题研究[D];复旦大学;2007年

4 武荣桢;保险资金运用于高速公路问题研究[D];长安大学;2009年

5 林炫圻;商业保险资金运用投资优化与风险管理研究[D];南开大学;2013年

6 李香雨;中国保险业促进经济增长的路径研究[D];吉林大学;2012年

，

本文编号：768434